一文详解加密货币超短线交易：分类、优缺点以及交易策略

超短线交易（Scalping），俗称“剥头皮”，指的是一种短期交易策略，核心是在极短的时间内进行加密货币的买入和卖出，交易通常只持续几秒钟或几分钟，其目标是通过小幅价格波动来获得微薄的利润。超短线交易者通常会运用技术分析和图表工具，以快速捕捉短期价格波动并进行交易。

什么是超短线交易

超短线交易是一种试图从相对较小的价格波动中获利的交易策略。超短线交易者并不追求巨额利润。相反，他们的目标是从一次又一次的小幅价格变化中获得收益。

因此，超短线交易者可能会在短时间内进行多次交易，以求利用小幅价格波动和市场低效。他们的想法是，随着时间的推移，这些微小的收益将不断叠加和复合，累积成一个可观的数额。

由于所涉及的时间很短，超短线交易员非常依赖于技术分析来产生交易思路。由于大多数基本面事件都是长期发生的，因此，超短线交易员很少关注基本面分析。

不过，在决定交易何种资产时，基本面分析依然可能产生重大影响。

股票或代币可能由于某些新闻或基本事件而增加利息，通常具有较高的成交量和良好的流动性。此时，超短线交易员就可以介入，从增加的波动性中获利。

总之，超短线交易员利用的是短期波动性，而非更大的价格波动。这种策略可能并不适合所有人，因为它需要对市场机制进行深入理解，并做出快速决策（通常是在面临压力的情况下）。

超短线交易者如何赚钱

超短线交易员会考虑交易量、价格行为、 支撑位和阻力位、K线图图表模式等识别交易的方式。

超短线交易者使用的一些最常见的技术指标包括移动平均数、相对强弱指数（RSI）、布林线、VWAP和斐波那契回调（Fibonacci Retracement）工具。

很多超短线交易者还会使用实时订单簿分析、成交量概况、未平仓量及其他复杂的指标。此外，一些超短线交易者也会打造自己的定制指标，以便让自己在市场上获得优势。

同任何其他交易策略一样，在市场中找到独特优势对于成功至关重要。

超短线交易的关键就在于找准市场上的小机会并加以利用。一旦这些策略被公众知晓，就很容易变得无利可图，因此，超短线交易者可能对自己的个人交易组合严格保密。也正因为如此，建立和测试自己的策略非常重要。

超短线交易者通常在很小的时间范围内交易，这可能是当日图表，比如 1 小时、15 分钟、5 分钟，甚至是 1 分钟图表。一些超短线交易者甚至可能只关注不到一分钟的时间段。

然而，这些时间段属于高频交易机器人的范畴，对于人类来说，这可能是不合理的。机器可以快速处理大量数据，但大多数人在紧盯 15 秒图表时，并不能做出最佳决策。

这里还有一些需要考虑的事项，更长时间范围的信号和水平通常比更短时间范围的信号更可靠。这也正是为什么大部分超短线交易者依然会首先关注更长时间范围的市场结构。因为他们首先大致了解重要的长时间范围水平，然后将其放大寻求超短线交易方式。

这表明，从长时间范围内看待市场结构非常有用，即使对于短期交易也不例外。

即便如此，不同的交易者的交易和投资策略也会有很大的不同。对于超短线交易者并没有严格的规则，但在制定自己的规则时，你可以考虑一些指导方针。

超短线交易的分类

交易种类

做市商

该策略涉及在不同价格水平上同时放置买入和卖出订单，目的是从买入价和卖出价之间的差价中获利。

动量超短线交易

该策略使用技术分析来识别短期价格走势，并根据动量指标（如移动平均线或随机振荡器）快速进出交易。

新闻超短线交易

该策略基于市场新闻和公告进行交易，旨在从新闻带来的短期价格波动中获利。

套利超短线交易

该策略涉及在不同交易所同时买入和卖出加密货币，以从交易所之间的价格差异中获利。

图表超短线交易

该策略使用技术分析来识别图表模式，如三角形或头肩形状，并根据图案快速进出交易。

需要注意的是，每种策略都有其优缺点，交易者在选择超短线交易策略之前应认真考虑自己的风险容忍度和交易目标。

交易者类型

我们可以考虑两种类型的超短线交易者，即自主决策型超短线交易者和系统型超短线交易者。

自主决策型超短线交易者

自主决策型交易者会根据他们观察到的市场动态，在“当场”做出交易决定。他们可能对何时进入或退出交易有特定的要求，也可能没有，但他们的决定主要基于手边的条件。

换言之，自主决策型交易者可能会考虑许多不同的因素，但规则并不那么严格，他们更多地依赖直觉感知。

系统型超短线交易者

系统型超短线交易者则采用不同的方式。他们拥有明确的交易系统，这个系统基本上可以作为进入和退出的触发点。如果他们的规则集中的某些条件得到满足，就会进入或退出交易。

相比自主决策型交易，系统型交易更加以数据为驱动。系统型交易者较少依赖直觉，更多地依赖数据和算法。

事实上，这个分类适用于其他任何类型的交易者。然而，当涉及到短期策略时，二者之间的区别就更为明显。毕竟，自主决策型交易在更长时间范围内可能不会持续有效。

超短线交易策略

区间交易

一些超短线交易者会采用一种名为“区间交易”的策略。他们会等待某个价格范围确定，然后在这个范围内交易。这背后的想法就是，在这个价格范围被打破之前，这个范围的低点将作为支撑位，范围的高点将作为阻力位。

当然，这绝非保证，但仍然可作为成功的超短线交易系统。然而，好的交易员会通过设置止损，为从这个区间突破做好准备。

买卖差价

另一种超短线交易技术涉及利用买卖差价。如果最高出价和最低要价之间存在相当大的差异，超短线交易者即可从中获利。

也就是说，这种策略更适合算法交易或量化交易。因为在发现市场的微小低效方面，人类并不如机器可靠。这个领域也因此充斥着大量交易机器人。这样一来，想要采用这种策略的交易者通常必须与算法竞争。

超短线交易通常需要使用杠杆。由于目标百分比相对较小，超短线交易者通常希望利用杠杆来扩大仓位规模。

因此，超短线交易者经常使用保证金交易平台、期货合约和其他提供杠杆交易的金融产品。然而，由于超短线交易者的目标是通过更大的仓位从较小的波动中获利，他们往往需要注意滑动价差。

超短线交易的优缺点

优点

快速获利

由于频繁的交易和小的价格变动，超短线交易可以产生快速的利润。交易者可以利用这些小的价格变动在短时间内获利。

高流动性

加密货币市场流动性强，这意味着交易者可以快速轻松地进入和退出交易。这使得超短线交易更加高效和有效。

低风险

超短线交易通常涉及小额交易和严格的止损水平，这有助于最小化风险和保护本金。

灵活性

超短线交易可以在白天或晚上的任何时间进行，对于那些有其他承诺的人来说，这是一种灵活的交易策略。

缺点

高压力

超短线交易可能压力很大，因为交易者需要不断关注市场动态并快速做出决策。这会导致情绪疲惫和倦怠。

高额费用

由于交易频繁且价格波动较小，超短线交易的成本也可能很高。交易者需要注意交易平台收取的费用和点差，以免影响利润。

市场波动

加密货币市场的不稳定性也会给超短线交易带来挑战，交易者需要随时准备应对突发事件和价格波动。

高风险

由于频繁的交易和小的价格变动，超短线交易具有较高风险。交易者需要深入了解风险管理原则，并有效控制风险。

超短线交易的建议

以下是一些建议，可以帮助超短线交易者实现最大化利润并将风险降至最低。

选择可靠的交易平台

寻找一款可靠的交易平台，拥有快速的执行速度和低廉的手续费，提供实时市场数据、先进的图表工具以及多种技术分析指标的平台对于短线交易至关重要。

专注于高流动性市场

高流动性市场非常适合短线交易，因为它们允许快速进出交易。关注交易量大的市场，如比特币或以太坊等。

使用严格的止损单

超短线交易涉及频繁交易，如果管理不当可能会导致损失。使用严格的止损单来限制你的损失并保护你的资金。

有效地管理你的风险

超短线交易涉及频繁交易和小幅价格变动，如果管理不当，可能会导致重大损失。交易者应了解所涉及的风险，并深入了解风险管理原则。

技术分析

超短线交易在很大程度上依赖于技术分析和图表工具来识别短期价格走势。交易者应该对技术指标有深刻的理解，并能够分析市场趋势和模式。

情绪

超短线交易可能会带来压力和情绪上的挑战，尤其是在处理频繁亏损时。因此，交易者应充分了解自己对交易的情绪反应，并学会有效地管理自己的情绪。

跟踪你的交易

保持交易日志，以跟踪你的交易并分析交易表现。这可以帮助识别需要改进的领域，并随着时间的推移完善你的短线交易策略。